總規(guī)模近17萬億 私募基金加速流向產(chǎn)業(yè)升級重點(diǎn)行業(yè)
多項(xiàng)指標(biāo)顯示，2020年至2021年，我國私募基金行業(yè)進(jìn)入高速發(fā)展時(shí)期，新備案基金數(shù)量、規(guī)模均出現(xiàn)大幅增長，并且加速流向互聯(lián)網(wǎng)、醫(yī)藥生物、半導(dǎo)體等產(chǎn)業(yè)升級重點(diǎn)領(lǐng)域。業(yè)內(nèi)人士指出，去年至今，私募股權(quán)及創(chuàng)投基金沿襲了向國家重點(diǎn)支持行業(yè)投資的趨勢，對推動(dòng)我國相關(guān)產(chǎn)業(yè)發(fā)展具有重要意義。
我國私募基金行業(yè)正進(jìn)入“快車道”.中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)（以下簡稱“中基協(xié)”）近日發(fā)布的《2020年私募基金統(tǒng)計(jì)分析簡報(bào)》顯示，截至2020年末，我國存續(xù)私募基金96818只，管理規(guī)模16.96萬億元，較2019年末分別增長18.5%、20.5%.其中，當(dāng)年新備案私募基金達(dá)到26567只，新備案規(guī)模1.07萬億元，同比分別增長40.2%、19.5%.
規(guī)模近17萬億元的私募基金正成為我國直接融資體系的重要力量，為新經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域提供資本金。中基協(xié)數(shù)據(jù)顯示，截至2020年末，私募基金累計(jì)投資于境內(nèi)未上市未掛牌企業(yè)股權(quán)、新三板企業(yè)股權(quán)和再融資投資案例數(shù)量達(dá)13.92萬個(gè)（未剔重），為實(shí)體經(jīng)濟(jì)形成股權(quán)資本金8.40萬億元。其中，私募基金在投境內(nèi)未上市未掛牌股權(quán)項(xiàng)目中，互聯(lián)網(wǎng)等計(jì)算機(jī)運(yùn)用、機(jī)械制造等工業(yè)資本品、原材料、醫(yī)藥生物、醫(yī)療器械與服務(wù)、半導(dǎo)體等產(chǎn)業(yè)升級及新經(jīng)濟(jì)代表領(lǐng)域在投案例數(shù)量6.67萬個(gè)，在投本金3.51萬億元，為推動(dòng)國家創(chuàng)新發(fā)展戰(zhàn)略、支持中小企業(yè)發(fā)展發(fā)揮了重要作用。
值得注意的是，近年來，私募股權(quán)基金、創(chuàng)投基金投向高新技術(shù)企業(yè)的資金比重大幅上升。中基協(xié)數(shù)據(jù)顯示，截至2020年末，私募股權(quán)基金向高新技術(shù)企業(yè)在投案例19181個(gè)，在投金額1.23萬億元，同比分別增長15.3%、13.5%.創(chuàng)投基金高新技術(shù)企業(yè)的在投案例數(shù)量18130個(gè)，同比增長37.2%;在投金額為4125.3億元，同比增長53.7%.
私募機(jī)構(gòu)對高新領(lǐng)域的投資趨勢依然延續(xù)。投中研究院院長劉璟琨對《經(jīng)濟(jì)參考報(bào)》記者表示，今年上半年，投資機(jī)構(gòu)熱情相較于去年下半年及今年年初略有回落，同比降幅或在20%至30%之間。各細(xì)分領(lǐng)域中最受投資機(jī)構(gòu)青睞的是醫(yī)療健康、高端制造領(lǐng)域，投資數(shù)量、金額占比均超過10%,這與當(dāng)下疫情及制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級相關(guān)。
醫(yī)療、IT等高新領(lǐng)域的投資熱度較高。據(jù)投中研究院統(tǒng)計(jì)，今年5月，IT領(lǐng)域VC/PE市場交易數(shù)量活躍度蟬聯(lián)首位，醫(yī)療健康領(lǐng)域同比交易數(shù)量和投資規(guī)模分別上漲57.78%、23.92%,且不乏頭部機(jī)構(gòu)出手；區(qū)塊鏈領(lǐng)域VC/PE持續(xù)上月投資熱潮，交易數(shù)量及規(guī)模環(huán)比不相上下。融資方面，5月融資規(guī)模前十的案例賽道主要集中在醫(yī)療器械和醫(yī)藥領(lǐng)域，其余分散在AI、農(nóng)業(yè)、生鮮電商等領(lǐng)域。
劉璟琨指出，總體來看，今年私募股權(quán)及創(chuàng)投基金依然沿襲了向國家重點(diǎn)支持行業(yè)投資的趨勢，無論在投資數(shù)量及投資金額上均有顯著體現(xiàn)。這一趨勢對推動(dòng)我國相關(guān)產(chǎn)業(yè)發(fā)展具有重要意義，充分利用各種資金支持相關(guān)產(chǎn)業(yè)發(fā)展十分必要，對于企業(yè)來說，只要主業(yè)不發(fā)生偏離，資金的加入無疑會(huì)更進(jìn)一步支持其發(fā)展。（記者 羅逸姝）
